קבוצת אפריקה-ישראל-השקעות פרסמה בסוף השבוע (יום ה', 1.12.16) הצעה להגיש הצעות להכנסת שותף בחברה, או למשקיעים שירכשו את החברות הבנות שלה או חלק מהן. ההצעה, שאינה נוקבת בסכומים, מופנית למאות חברות, כמפורט בהמשך הידיעה. יש להגיש את ההצעות עד ליום שני, 16 בינואר. ההצעה פורסמה גם באנגלית, כדי לעניין בה גם משקיעי חוץ.
ההצעה הוגשה על-רקע מצבה הקשה של החברה, כפי שבא לידי ביטוי בדוחות הכספיים שפרסמה בשסוע שעבר. הדוחות מסרו על הפסד של 2.4 מיליארד
שקל ברבעון השלישי של 2016, על הון עצמי שלילי, ועל הערת עסק חי של רואי החשבון.
החברה מציעה שני מסלולים:
- כניסת שותף, שישקיע בחברה-האם ויקבל בתמורה מניות בחברה. לא נמסרו סכומים, ולא צוין כמה אחוזים בחברה יקבל המשקיע. השליטה בחברה נמצאת כיום בידי לב לבייב.
- רכישת חברה או חברות בנות של הקבוצה. ההצעה מזכירה את החברות הבאות: דניה סיבוס שאפריקה-השקעות מחזיקה 100% ממניותיה, אפריקה מגורים -73% (באמצעות דניה סיבוס), אפריקה תעשיות 73%, אפריקה נכסים 56%.
ההצעה מופנית למגוון מאות קונים בכוח: כל החברות הציבוריות בבורסה, כל הבנקים, כל חברות הביטוח, כל קרנות הנאמנות, כל קופות הגמל, כל יועצי ההשקעות, כל מנהלי התיקים. בנוסף, מופנית ההצעה לכל חברה פרטית עם נכסים נזילים של 8 מיליון שקל. החברה תפתח חדרי מידע. בשלב ראשון הם יכללו מידע פומבי על החברה ובנותיה וכן דוחות כספיים של חברות הקבוצה שאינן נסחרות בבורסה. הכניסה לחדרי המידע טעונה חתימה מראש על הסכם סודיות.
המציעים יגישו את הצעותיהם הראשונית לחברת אפשטיין קפיטל, שהיא בנקאי ההשקעות של אפריקה לעניין זה. ההצעות הראשוניות חייבות לכלות את הנתונים הבאים:
- שם החברה שהמציע מבקש לרכוש או להיכנס כשותף.
- מה הסכום שהוא מציע לשלם בעד המניות.
- מה ההסדרים שהוא מציע לבעלי בעלי האג"ח, שהחברה חייבת להם כ-2.6 מיליארד שקל.
דירקטוריון אפריקה-השקעות ימנה ועדת משנה מבין חבריו, שתמיין את ההצעות הראשוניות. הוועדה תחליט אלו הצעות ראויות לבחינה מעמיקה. בעלי הצעות אלו יוכלו לקבל מידע נוסף בחברי המידע.
בחודשים האחרונים הוגשו לבעלי האג"ח, שהם הנושים העיקריים של אפריקה-השקעות, כמה הצעות לרכישת החברה, בסכומים בין 500 מיליון ל-1 מיליארד שקל. ההצעה הגבוהה ביותר הוגשה על-ידי האחים סיידוף, 1 מיליארד שקל. כל ההצעות דיברו על מחיקת החובות לבעלי האג"ח בתמורה להזרמת הכספים, ונדחו על-ידי בעלי האג"ח. נראה שאפריקה מעריכה שעל-ידי ההצעה תקבל הצעות מחיר טובות יותר. החברה מדגישה שמדובר בהזמנה לקבל הצעות ולא במכרז, וההצעה אינה כפופה לדיני מכרזים.
אפשטיין קפיטל היא חברת יעוץ פיננסי וכלכלי. היא נוסדה על-ידי ניר אפשטיין, המכהן כמנכ"ל החברה, את ההצעות האמורות יש להגיש לו אישית.
