לאחר לילה מרתוני של מו"מ שנמשך קרוב ל-9 שעות ולפני פתיחת הדיון בבית משפט המחוזי בת"א אצל השופטת ורדה אלשיך, הגיעו ראשי אפריקה ישראל (8.54% , 4650.0) להבנות עם נציגות מחזיקי אג"ח מסדרות ט' וכד', לגבי מבנה ההסדר עמם ולגבי גובה הפיצוי.
בין הצדדים סוכם כי תינתן עדיפות למחזיקי סדרות ט' וכד' בקבלת מזומנים מתוך סך של 550 מיליון שקל שאמורים להיות מחולקים לאחר ההסדר. זאת תמורת הקטנת מרכיב האג"ח מתוך הסדרות שיונפקו, וכן תמורת הזרמה של 70-80 מיליון שקל נוספים על-ידי אפריקה לטובת הסדרות הארוכות, כחלק מאותה הנפקה.
בגל"צ דווח הבוקר כי מחזיקי אג"ח ט' יקבלו כחלק מההסכם 300 מיליון שקל. בשעות אלה מתקיים דיון בבית המשפט לפני השופטת ורדה אלשיך בנוגע לאישור ההסדר. השופטת תצטרך להכריע האם לקבל את ההסדר שהושג או לדחות את הדיון סביבו למועד מאוחר יותר.
במהלך השעתיים האחרונות ניסה עו"ד לפיא מאיר להשיג את הסכמתם של כל חברי נציגות הסדרות הארוכות להסכם שהושג הלילה. כפי שמסתמן, הנציגים של ארבע חברות הביטוח - מנורה-מבטחים, מגדל, כלל והראל - מסכימים לתוואי ההסדר, ואילו רק בית ההשקעות פסגות, בניהולו של רועי ורמוס, מתנגד. ואולם, נראה כי ההסכם צפוי לעבור בשל הרוב התומך בו. במידה ומתווה ההבנות יאושר על-ידי אלשיך, תכונס אסיפה כללית אחת לכל הסדרות, שבה יצטרכו המחזיקים לאשר את ההסכם.
ביום חמישי האחרון זכתה אפריקה ישראל לחדשות טובות מכיוונם של ארבעת הבנקים - לאומי, מזרחי טפחות, הבינלאומי ודיסקונט. הבנקים יישרו קו עם ההסדר החוב שהושג בין 12 סדרות האג"ח הארוכות של אפריקה לבין החברה, ובכך הצטרפו לבנק הפועלים שהסכים עוד קודם לכן לעקרונות ההסדר.
נקודת המחלוקת העיקרית בין ארבעת הבנקים, המיוצגים ע"י עו"ד דליה טל, לנציגות המשותפת, נסובה סביב העניין האם ההתחייבויות והמגבלות החלות על בעל השליטה לב לבייב בנוגע להשקעותיו בחברה, לזכויותיו למכירת מניותיו בחברה, ולקבלת כספים בגין "חלוקות" שיתבצעו על-ידי החברה, אם וככל שיתבצעו - יחולו גם על מי שיבוא במקומו של בעל השליטה, לרבות במקרה של כינוס נכסים, פירוק או מינוי מנהל עזבון.
הנציגות המשותפת סבורה כי המגבלות שהוטלו על בעל השליטה במסגרת מסמך העקרונות, חלות גם על מי שיבוא במקומו של לבייב, לרבות כונס, מנהל עזבון, מפרק ואחרים. לנוכח חשיבות נושא ההסדר, החליטו הצדדים להשאיר את הסוגיה הזאת כעת ללא פתרון, ולדון בה רק בעת שיתעורר הצורך בכך. זאת בכדי לא לטרפד את ההסדר. ארבעת הבנקים מיוצגים על-ידי עו"ד דליה טל.
לבייב חייב לבנקים לאומי, מזרחי-טפחות, הבינלאומי ודיסקונט מעט יותר ממיליארד שקל - כמחצית מהחוב הוא לבנק לאומי. נוסף על כך יש לממורנד חוב של 2-2.5 מיליארד שקל לבנק הפועלים שעמו הגיע לבייב להסכם נפרד. לפי תנאי ההסכם עם ארבעת הבנקים, נקבע כי קבוצת ממורנד מתחייבת שהתנאים לא יהיו נחותים מתנאי ההסכם עם בנק הפועלים. ממורנד לא תיתן בטוחות נוספות לבנק הפועלים, אלא אם כן תקבל את הסכמת ארבעת הבנקים מראש ובכתב. בהסכם נקבע כי ממורנד תשלם לארבעת הבנקים פרי פאסו - כלומר, בהתאם ליחסי החובות של הבנקים.
260 מיליון שקל ישולמו לבנקים ב-16 בדצמבר 2009, ו-40 מיליון שקל - עד 16 בדצמבר 2010. לאחר תשלומים אלה תיפרס יתרת החובות - כ-700 מיליון שקל - כך שמחצית מיתרת החובות תיפרע בשישה תשלומים שנתיים שווים החל ב-1 בינואר 2011, והמחצית השנייה תיפרע בתשלום אחד ב-1 בנובמבר 2016. יתרת החוב תישא ריבית המוגדרת בהסכם כ"שיעור של עלות גיוס בתוספת מרווח של 2.3%", ובלבד שהריבית שתשולם לבנק הפועלים תהיה עלויות גיוס בתוספת מרווח של 2.3%. הריבית תיפרע מדי שישה חודשים ב-1 במאי וב-1 בנובמבר החל ב-2010.
בתחילת השבוע שעבר ביצעו הבנקים "מחטף" כשלבייב העביר להם באמצעות ממורנד כ-670 מיליון שקל, ובכך הקדים את מועד התשלום ב-3 ימים ועורר את זעמה של השופטת ורדה אלשיך, המטפלת בתיק של הסדר החוב של אפריקה.
"כבודו של מסך ההתאגדות במקומו מונח, אלא שעל מבקש הסדר לעמוד בחובה מוגברת של הגינות ותום לב כלפי הנושים. במסגרת זו, לצעדים הנראים ככאלו שאינם מתיישבים עם חובה מוגברת זו עשויה להיות השלכה על שיקולי בית המשפט בבואו לשקול את הצעת ההסדר", כתבה השופטת.
אלשיך הוסיפה כי בין שיקוליה העיקריים באישור הצעת הסדר הנושים "האם ועד כמה לאפשר לבעל השליטה לשמור על מעמדו. זאת, אף אם לכאורה לא הופר כל דין באורח ישיר בצעדיו אלו של בעל השליטה".
השופטת קובעת כי במידה שהכסף לא הועבר, כולו או מקצתו, אין כל מקום להעבירו. השופטת מוסיפה כי החלטתה לעכב את את תשלומי אפריקה לבנקים לא באה בטעות או הטעיה, אלא "נתנה חרף, ואגב, ידיעת העובדות". השופטת קובעת כי לא מצאה מקום לשנות את החלטתה, בכפוף לכך שהחלטתה אינה יכולה לחול בנוסח הנוכחי על כסף שהועבר לפני שניתנה החלטתה.
בתוך כך, מחזיקי האג"ח של אפריקה בוחנים את האפשרות לתבוע את לבייב ונושאי משרה בכירים בחברה במלוא הסכום של 60 מיליון דולר, שמכה את ביטוח הדירקטורים.
