תמר פטרוליום, המחזיקה 16.75% משדות הגז 'תמר' ו'דלית', הודיעה כי חתמה על הסכם עם בנק ישראלי להעמדת אשראי כולל של עד 400 מיליון דולר, הכולל הלוואות בהיקף של 300 מיליון דולר ומסגרת אשראי נוספת של 100 מיליון דולר. עיקר השימוש באשראי מיועד לפירעון מוקדם ומלא של אגרות החוב של החברה סדרה ב', וכן למימון פעילות החברה.
על-פי ההסכם, שלוש הלוואות יועמדו במקביל עד ל-31 במרס 2026 ורק לצורך פירעון מלא של אג"ח סדרה ב'. ההלוואה הראשונה, בסך של 80 מיליון דולר, ניתנת לתקופה של 10 שנים ונושאת ריבית קבועה בטווח של 5.3%-5.7%, עם פירעון קרן ב-36 תשלומים רבעוניים החל ממאי 2027 ועד פברואר 2036.
ההלוואה השנייה, בהיקף של 110 מיליון דולר ולתקופה של 7 שנים, נושאת ריבית משתנה על בסיס SOFR לשלושה חודשים בתוספת מרווח של 1.1%-1.7%, עם פירעון ב-24 תשלומים רבעוניים עד פברואר 2033. הלוואה נוספת בהיקף של 110 מיליון דולר היא הלוואת בולט לתקופה של 7 שנים, בריבית משתנה על אותו בסיס, כאשר קרן ההלוואה תיפרע בתשלום אחד במועד הפירעון הסופי.
בנוסף, הועמדה לחברה מסגרת אשראי של 100 מיליון דולר לתקופה של שנה ממועד החתימה. המסגרת ניתנת לניצול בשתי משיכות, כאשר כל משיכה תחולק בין הלוואה בתנאי ההלוואה השנייה לבין הלוואת בולט. החברה רשאית להשתמש בכספים שיימשכו ממסגרת האשראי לכל מטרה, לפי שיקול דעתה.
ההסכם כולל עמלות שונות, ובהן עמלת אי-ניצול שנתית של 0.5% על הסכום שלא נוצל ממסגרת האשראי, וכן עמלות נוספות בסכומים שאינם מהותיים. פירעון מוקדם של מרבית ההלוואות יתאפשר ללא קנסות, למעט תנאים מסוימים החלים על ההלוואה הראשונה.
להבטחת האשראי התחייבה החברה לשעבד לטובת הבנק את חשבון החברה בבנק וכן זכויות בשיעור של 7.5% מחזקת תמר, לרבות זכויות בהפקת גז טבעי, הסכמי מכירה וזכויות ביטוח. יצירת השעבוד על חזקת תמר כפופה לקבלת אישור הממונה על ענייני הנפט, ואם לא תושלם בתוך 120 ימים, תעלה הריבית על ההלוואות ב-0.75% עד להשלמת השעבוד.
עוד נקבעו בהסכם אמות מידה פיננסיות, ובהן שמירה על הון עצמי כלכלי של לפחות 350 מיליון דולר, יחס חוב פיננסי נטו ל-EBITDA שלא יעלה על 4.5, ויחס LTV מרבי של 75%, עם מנגנוני תיקון במקרה של חריגה. החברה מחויבת גם לעמוד ביחסי כיסוי מינימליים לשירות החוב כתנאי לחלוקת רווחים.
העמדת האשראי כפופה להתקיימות שורה של תנאים מוקדמים, בהם החלטת דירקטוריון לפדיון מוקדם של אג"ח סדרה ב', יצירת השעבודים והסרת הבטוחות לטובת מחזיקי האג"ח. החברה ציינה כי קיבלה את אישור חברת הדירוג לכך שנטילת האשראי לא תביא לירידה בדירוג אגרות החוב סדרה א'.