ועדת הכספים החלה (16.2.26) לדון בפרק ז' להצעת חוק ההתייעלות הכלכלית לשנת 2026, הקובע מס מיוחד על רווחי יתר של הבנקים בשנים 2030-2026. ההצעה מבקשת להטיל מס נוסף בשיעור 15% על רווחים החורגים ביותר מ-50% מהממוצע השנתי של רווחי הבנקים בשנים 2022-2018, כהוראת שעה לחמש שנים.
לפי דברי ההסבר והסקירה הכלכלית של מרכז המחקר והמידע של הכנסת, רווחי מערכת הבנקאות זינקו בשנים האחרונות לשיאים היסטוריים: בשנת 2024 הסתכם הרווח הנקי בכ-29.7 מיליארד שקלים, פי שלושה מהרווח בשנת 2019, ובינואר–ספטמבר 2025 כבר נרשם רווח של כ-25 מיליארד שקלים – נתון המרמז כי 2025 עשויה להיות השנה הרווחית ביותר אי-פעם.
הזינוק: ריבית, אינפלציה ופערי מאזן
במשרד האוצר טענו כי העלייה הדרמטית ברווחים אינה נובעת בעיקר מהתייעלות, אלא משינוי חיצוני בסביבת הריבית. סמנכ"ל האוצר יוראי מצלאוי אמר בדיון: "המנגנון הזה מטרגט את רווחי היתר רק במקום שיש רווחים שהם לא תוצר של התייעלות או גדילה טבעית או אקטיבית, ובצורה הכי טובה שאנחנו יודעים".
לפי הנתונים שהוצגו, מאז העלאת הריבית באמצע 2022 זינקו רווחי הבנקים מ-20 מיליארד שקלים בשנת 2022 ל-38 מיליארד ב-2023, ולתחזית של 46 מיליארד ב-2024. במקביל, התשואה להון של הבנקים בשנים 2025-2021 עמדה על כ-15.6%, מהגבוהות באירופה.
בסקירה הכלכלית מצוין כי לבנקים עודף נכסים נושאי ריבית על התחייבויות נושאות ריבית בהיקף של כחצי טריליון שקלים, וכי האינפלציה הגבוהה הגדילה את הרווחים דרך מנגנוני הצמדה ייחודיים לישראל.
איך יחושב המס?
המס יחול רק על בנקים שאינם בעלי היקף פעילות קטן. רווח עודף יוגדר כרווח הגבוה ב-50% מהממוצע השנתי בשנות הבסיס 2022-2018. שיעור המס השולי על החלק העודף יעמוד על 15%.
בדברי ההסבר להצעת החוק מודגש כי מדובר בהוראת שעה עד 2030, וכי החיוב יחול רק כאשר מתקיימים שלושה תנאים במקביל: סביבת ריבית גבוהה, ריכוזיות גבוהה במערכת ורגולציה מיטיבה. בשנת 2026 יחול המס באופן יחסי לחלק השנה שממועד כניסתו לתוקף.
לפי אומדן האוצר, ההכנסות הצפויות עומדות על כ-1.13 מיליארד שקלים בשנת 2026 וכ-1.5 מיליארד שקלים בכל אחת מהשנים 2029-2027.
העימות: צדק פיסקלי או פגיעה בציבור?
יו"ר הוועדה, ח"כ חנוך מילביצקי, הגדיר את המהלך כאחד החוקים החשובים בחוק ההסדרים ואמר כי הוא נחוש לקדמו. לדבריו, אם הכסף לא ייגבה מהבנקים – "צריך ללכת להביא 1.1 מיליארד ממקום אחר, וזה יפגוש את אלה שהכי קשה להם".